Финансовые расчеты 2

Загрузка...

главная страница Рефераты Курсовые работы текст файлы добавьте реферат (спасибо :)Продать работу

поиск рефератов

Контрольная работа на тему Финансовые расчеты 2

скачать
похожие рефераты • Точное совпадение: 2 реферата
подобные качественные рефераты

Размер: 15.93 кб.
Язык: русский
Разместил (а): Анюта
05.08.2010
1
Содержание
1. Задача №1
2. Задача №2
3. Задача №3
4. Задача №4
Список использованной литературы

Задача №1
В течение трёх месяцев на сумму 213 тыс. руб. начисляются простые проценты по савке 18% годовых. Ежемесячный темп инфляции 1,20; 1,15; и 1,4% соответственно. Рассчитайте наращенную сумму с учётом инфляции.
Решение
Сумма процентов в месяц: (213000*0,18)/12=3195 руб.
Сумма процентов за 3 месяца: 3195*3=9585 руб.
Наращенная сумма: 213000+9585=222585 руб.
Т.к. ежемесячная инфляция характеризуется темпами 1,20; 1,15 и 1.4 %, то индекс цен равен 1,012*1,0115*1,014=1,03796
С учетом обесценивания наращенная сумма составит:
213000/1,03796= 205210 руб. 22 коп.
Задача №2
Для создания фонда развития фирма помещает в банк ежегодно 38,7 млн. руб. в течение трёх лет под 18% годовых (сложные проценты). Какая сумма потребовалось бы фирме для создания такого же фонда, если поместить эту сумму в банк на три года под 18% годовых?
Решение
Сначала найдем сумму за 3 года с учётом 18% (сложных процентов)       
по алгоритму:
St = S0 * (1 + i)t
где S0 — базовая сумма (современная стоимость суммы денег); St — будущее значение суммы денег; i — годовая процентная ставка; t — срок, по истечении которого современное значение денег изменится.
Получаем:
сумма за 1 год S1= 38700000*(1+0,18) 1 = 45666000 руб.
сумма за 2 год S2= (38700000+45666000)*(1+0,18) 2 = 117471218 руб. 40 коп.
сумма за 3 год S3= (38700000+117471218,40)*(1+0,18) 3= 256594309 руб. 31 коп.
Далее математическим способом посчитаем, какая сумма нужна при вкладе под 18% на 3 года в банк, чтобы получить 256594309 руб. 31 коп.
Для этого построим формулу через х(денег):
1 год: 1,18х
2 год: (х+1,18х)*1,18 = 2,5724х
3 год: (х+2,5724х)*1,18 = 4,215432х
Получаем: 256594309,31/4,215432 = 60870228 руб. 56 коп. Эта сумма потребовалась бы фирме для создания такого же фонда, если поместить эту сумму в банк.
Задача №3
В начале года вложены инвестиции в размере 2 млн. руб. В течение четырёх лет получены доходы 1; 0,8; 0,8; 0,6 млн. рублей соответственно. Ставка 8% годовых. Рассчитайте чистый приведённый доход проекта и индекс доходности.
Решение:
При оценке инвестиционных проектов используется метод расчета чистого приведенного дохода, который предусматривает дисконтирование денежных потоков: все доходы и затраты приводятся к одному моменту времени.
Центральным показателем в рассматриваемом методе является показатель NPV (net divsent value) – текущая стоимость денежных потоков за вычетом текущей стоимости денежных оттоков. Это обобщенный конечный результат инвестиционной деятельности в абсолютном измерении.
При разовой инвестиции расчет чистого приведенного дохода можно представить следующим выражением:

где Rk – годовые денежные поступления в течение n лет, k = 1, 2, …, n;
IC – стартовые инвестиции;
i – ставка дисконтирования.
Получаем:
NPV=1000000/(1,08)1+800000/(1,08)2+800000/(1,08)3+600000/(1,08)4= 925926+685871+635066+441021= 2687884-2000000 = 687884 руб.
Индекс доходности (прибыльности) инвестиций(PI). Индекс доходности – это относительный показатель, который характеризует эффективность инвестиций; это отношение отдачи капитала к размеру вложенного капитала. Для реальных инвестиций, осуществляемых в течение нескольких лет, критерий PI (Profitability Index) имеет исключительно важное значение. Он определяется отношением суммы денежного потока, приведенного к настоящей стоимости, к сумме инвестиционных затрат:
PI-индекс доходности
Получаем: PI= 2687884/2000000=1,343942=1,34
Таким образом, индекс прибыльности (PI) показывает относительную прибыльность проекта или дисконтируемую стоимость денежных поступлений от проекта в расчете на единицу вложений. Т.к PI >1,0 – инвестиции доходны и приемлемы в соответствии со ставкой.

Задача №4
Банк выдал кредит в сумме 240 млн. руб. на пять лет под 15% годовых. Погашение кредита должно производиться равными ежегодными выплатами в конце каждого года, включающими погашение долга и процентные платежи. Начисление процентов производиться один раз в год. Составьте план погашения кредита.
Решение:
Находим платеж % по кредиту:
N=5 лет;
I = 0,15
Pa= 240000000
Pa= R                  :
1-/ 1/(1+I) N
240 000000= R* 1-1/(1+0.15) 5
0,15
240000000= R*3,35214
R=71596055 руб. – ежемесячный платеж равными долями.
Таблица 1 Расчёты погашения кредита
Год
Остаток на начало года
Ежемесячный платеж
Платеж % по кредиту
По основному долгу
Задолжность на конец периода
1
2
3
4
5
1
240 000 000
71596055
36000000
35596055
204403945
 2
204403945
 71596055
30660591
40935463
163468481
 3
163468481
 71596055
24520272
47075782
116392698
 4
116392698
 71596055
17458904
54137150
62253547
 5
62253547
 71596055
9338332
62257722
0
Итого:
0
357980275
117978099
Платеж % по кредиту = колонка 1*0,15
По основному долгу = колонка 3- кол.2
Задолжность на конец года = кол 1- кол 4

Список использованной литературы
1. Положение Банка России от 26.06.98 № 39-П «О порядке начисления процентов по операциям, связанным с привлечением и размещением денежных средств банками, и отражения указанных операций по счетам бухгалтерского учёта» с изменениями и дополнениями.
2. Методические рекомендации от 14.10.98 Ха 285-Т к Положению Байка России от 26.06.98 № 39-П.
3. Высшая математика для экономистов / под ред. Н.Щ. Кремера. - М.: Банки и биржи ; ЮНИТИ, 1997.
4. Ковалёв, В.В. Сборник задач по финансовому анализу / В.В. Ковалёв, - М. ; Финансы и статистика, 1997.
5. Мелкумов, Я.С. Финансовые вычисления. Теория и практика: учеб.-справ. пособие / Я.С. Мелкумов- - М.: ИНФРА-М, 2007.
6. Четыркин, Е.М. Методы финансовых и коммерческих расчётов [Текст] / Е.М. Четыркин, - М, : Дело, 1995.
1

Добавить контрольную работу в свой блог или сайт
Удобная ссылка:

Скачать контрольную работу бесплатно
подобрать список литературы


Финансовые расчеты 2


Постоянный url этой страницы:
Контрольная работа Финансовые расчеты 2


Разместите кнопку на своём сайте:
Рефераты
вверх страницы


© coolreferat.com | написать письмо | правообладателям | читателям
При копировании материалов укажите ссылку.